1937年“七七事变”后,中共地下党员江波随国民党宣子奇部移驻上海。为查清地下电台暴露原因和“高船密谈”内幕,中共敌工部部长赵一青命令江波展开调查。淞沪会战爆发后,为消除日特对淞沪之战的威胁,国民党军令部采纳江波方案,决定对井上机关实施“刮骨”打击,江波担任突击队队长。在后撤突围时,为掩护何昆送出重要情报,江波身负重伤。上海沦陷后,江波受命潜回上海组建秘密情报网。在此过程中,他与曾是敌手的黄埔同学、国民党军统特务何昆不期而遇。随后,江波与何昆等人相互配合,锄奸抗日,及时获取日军情报,为世界反法西斯战争做出了重要贡献。